Verze z 16. 4. 2017, 22:29 editovat Rudochh (diskuse \| příspěvky) 11 editací m Vložení odkazů na dva odborné články o výpočtu a analýze CASH FLOW. značka: editace z Vizuálního editoru ← Přejít na předchozí porovnání		Verze z 4. 10. 2017, 14:57 editovat zrušit editaci JAnDbot (diskuse \| příspěvky) Roboti 1 711 609 editací m Robot: přidáno {{Autoritní data}}; kosmetické úpravy Přejít na další porovnání →
Řádek 5: Výraz ''cash flow'' nebo ''výkaz cash flow'' je také používán jako zkrácený název pro [[účetní výkaz]] [[přehled o peněžních tocích]]. == Obvyklé kategorie == * provozní cash flow, * investiční cash flow a * cash flow z financování. === Investiční cash flow === Investiční cash flow jsou zejména „investiční výdaje“, tedy např. nákupy strojů, budov, pozemků, patentů apod. Jedná se o výdaje i příjmy způsobené nákupem a prodejem dlouhodobých aktiv. Investiční cash flow je téměř vždy záporné – nadbytek peněz, které podnik vydělá běžnou činností (tj. provozní cash flow) podnik investuje do své obnovy a rozvoje (nakupují nové stroje atd.). Podnik pochopitelně také často investuje půjčené peníze. === Cash flow z financování === Jedná se o příjmy/výdaje spojené se získáváním nebo vracením zdrojů pro podnikání. Klasicky se jedná o obdržení bankovních úvěrů a jejich splácení, emise dluhopisů a akcií, splácení dluhopisů a výplata dividend. Toto cash flow může být jak kladné, tak záporné, podle toho, jestli si podnik např. spíše zrovna půjčuje na rozvoj nebo daný úvěr splácí. Může být také nulové. === Provozní cash flow === Jedná se o finanční toky spojené s provozem podniku. Výsledky provozní činnosti (čistý provozní zisk), změny pohledávek u odběratelů, změny dluhů u dodavatelů, změny zásob, atd.. '''Příklad výpočtu provozního cash flow (čísla jsou smyšlená):''' ''Elektrárna měla v uplynulém období tyto finanční toky (v mil. Kč):'' ''300 uhlí, 1500 příjem, 150 osobní, 100 ostatní, 250 odpisy, 150 pojištění a emisní povolenky. Úroky 50 a daň (pro zjednodušení) též 50.'' Řádek 28: '''Přímá metoda''': 1500 - (300 + 150 + 100 + 150) = 800 (brutto) - (50 + 50) = '''700''' (netto). '''Nepřímá metoda''': 1500 - (300 + 150 + 100 + 250 + 150) = 550 (EBIT) - (50 + 50) = 450 (EAT) + 250 (odpisy) = '''700''' == Reference == <references/> == Související článek == * [[Obrat (účetnictví)\|Obrat]] * [[Cashflow kvadrant]] * [http://www.cashflowreport.cz/jak-sestavit-cashflow/ Jak sestavit a vypočítat výkaz CASH FLOW nepřímou metodou?] * [http://www.faf.cz/analyza/analyza-vykazu-cash-flow.html Analýza výkazu CASH FLOW.] {{Pahýl}} {{Autoritní data}} [[Kategorie:Účetnictví]]

Cash flow: Porovnání verzí